巴塞尔银行监管委员会《利率风险管理与监管原则》中表1的修正久期是怎么算出来的
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热心网友
问题的关键在于，假定头寸修改后的持续期都位于每一时段的中间，并不意味着5-7年时段中点的久期是6。时段中点的资产，如果是零息资产，久期是6。但是在这个环境下，可以算出是5.33。
热心网友
5.71年应该是考虑到货币的现金价值，有5%的收益吧，而收益是现收现金，就是在一年后提前回收现金价值的实际日期
5.08年是怎么回事，由于缺少你所言的上下文，无法进行判断和计算追问我问的是关于利率风险压力测试的问题：以下是《利率风险管理与监管原则》表1的节选部分：时段：5-7年 时段中点：6年 修改后的持续期：5.08年 文中写到：假定了头寸修改后的持续期都位于每一时段的中间，收益率为5%。 但我觉得怎么算的不一样啊：持续期为时段中点6年，那么修正后的持续期按照公式就是持续期/（1+收益率）也就是5.71年 与表中的5.08年不符
